Микрофинансовые организации (МФО) во втором квартале 2025 года выдали займов на 533 млрд руб., что на 7% выше показателя кварталом ранее, говорится в докладе ЦБ РФ о тенденциях на рынке МФО.

Размер совокупного портфеля за квартал синхронно вырос на 7% и на 30 июня составил 739 млрд руб. При этом активность усилилась как в сегменте займов бизнесу (рост выдач до 40 млрд руб., на 23% за квартал), который восстановился после сезонного снижения в начале года, так и в розничном сегменте (рост выдач до 493 млрд руб., на 6% за квартал), отмечает ЦБ.

Объем выдач кэптивных МФО, связанных с крупнейшими маркетплейсами и расчетными кредитными организациями, во втором квартале 2025 года вновь превысил выдачи независимых МФО, у которых, напротив, второй квартал подряд наблюдается охлаждение выдач. Так, объем выдач банковских МФО составил 97 млрд руб. (93 млрд руб. кварталом ранее), кэптивных - 252 млрд руб. (222 млрд руб. в I квартале), независимых МФО - 184 млрд руб. (188 млрд руб. в I квартале).

Уровень просроченной задолженности длительностью свыше 90 дней (NPL 90+) после полуторагодового снижения во II квартале вырос на 0,8 процентного пункта (п.п.) за квартал, до 28,3%. Ухудшение произошло и в сегменте займов бизнесу (+0,8 п.п.), и в сегменте потребительских займов (+0,6 п.п.). Основной причиной увеличения просрочки в розничном сегменте стало вызревание просроченной задолженности, сформированной выдачами IV квартала 2024 года и I квартала 2025 года, отмечает ЦБ.

Среди займов с просрочкой в каждом четвертом случае заемщики не справились с долговой нагрузкой при первом же платеже. С одной стороны, это говорит об избыточной закредитованности граждан, с другой - о сохраняющемся повышенном риск-аппетите МФО, нивелирующих установленные макропруденциальные лимиты за счет искусственного завышения оценки доходов заемщика и манипулирования расчетом показателя долговой нагрузки (ПДН), сказано в докладе.

Уровень одобрения заявок во II квартале снизился по сравнению с прошлым годом как в розничном (до 45% с 47%), так и в бизнес-сегментах (до 41% с 43%), что говорит о постепенном переходе МФО к более осторожной кредитной политике.

Объем займов, выданных гражданам, с полной стоимостью кредита (ПСК) менее 100% годовых вырос по отношению к I кварталу на 12,5%, со 168 млрд рублей до 189 млрд рублей, составив 41,1% в структуре потребительских выдач (+1,8 п.п. кв/кв). Чаще всего клиенты оформляли такие займы на приобретение товаров на популярных маркетплейсах и торговых онлайн-площадках, отмечается в докладе.

Объем выдачи займов МФО с ПСК в диапазоне от 100% до 150% вырос за II квартал 2025 года втрое вследствие завершения действия моратория на ограничение ПСК, действовавшего в I квартале 2025 года, и возвращения ставок к среднерыночному уровню. Среди заемщиков, имеющих только микрозаймы с ПСК менее 100%, преобладают граждане, оформившие договор в банковских или кэптивных МФО на приобретение товаров на крупнейших маркетплейсах и торговых площадках.

Доля наиболее дорогих займов с ПСК 150%+ сократилась во II квартале 2025 года с 56,9% до 47,6%, а объем выдач таких займов снизился на 9,9% (24 млрд рублей).

Во II квартале, в преддверии начала действия с 1 июля 2025 года макропруденциальных лимитов (МПЛ) на автозаймы, отмечен прирост их выдачи на 13% по отношению к предыдущему кварталу. Доля таких займов в структуре выдач достигла 10% (+1 п.п. за квартал).

МФО во II квартале продали задолженность на сумму 33 млрд рублей, что на 27% превышает средний уровень 2024 года. Выросла и доля уступки к выдаче: во II квартале она составила 6,2% и повысилась по сравнению с последними двумя кварталами (на 0,5 п.п. и 0,8 п.п. соответственно).