"Северсталь" смотрит на возможности рефинансирования долга 2018 года, в том числе на выпуск евробондов, заявил финансовый директор компании Алексей Куличенко в ходе телефонной конференции в четверг.

Долг 2017 года в размере $649 млн компания намерена погасить из существующих денежных средств. На конец 2016 года компания аккумулировала $1,154 млрд в виде денежных средств и их эквивалентов, а также имела открытые кредитные линии на $675 млн.

"Планируем погасить (долг 2017 года - ИФ) из существующего cash. Открытый вопрос стоит по погашению 2018 года, поэтому мы внимательно смотрим на ситуацию на рынке и при хорошей конъюнктуре можем смотреть, когда нам рефинансировать 2018 год, но рефинансировать 2017 год не планируем", - сказал он.

А.Куличенко заявил, что компания видит для себя возможности выхода на рынок евробондов в 2017 году для рефинансирования долга и внимательно изучает их.

Согласно презентации "Северстали", в следующем году компании нужно вернуть кредиторам $549 млн, преимущественно это евробонды с погашением в марте 2018 года (выпуск на $600 млн был размещен в 2013 году).

Аналитики Газпромбанка видят высокую вероятность того, что "Северсталь" выйдет на рынок евробондов для рефинансирования этого выпуска. По их оценке, выкуп существующего выпуска и размещение нового может дать инвесторам премию до 25-100 базисных пунктов. "На наш взгляд, эмитенты с низким уровнем долговой нагрузки и высокими кредитными рейтингами, такие как "Северсталь", заинтересованы в сохранении своего присутствия на рынке евробондов", - отмечается в обзоре банка.

Чистый долг "Северстали" по итогам 2016 года составил $859 млн, коэффициент чистый долг/EBITDA - 0,4x.

В настоящий момент в обращении находятся облигации "Северстали" с погашением в 2017, 2018, 2022 гг., а также конвертируемыми бонды с погашением в 2017 и 2021 гг.